2013年9月期 第2四半期 決算説明資料

2013年9月期
第2四半期　決算説明資料
2013年5月2日
アクセルマーク株式会社
(東証マザーズ　3624）
目次
参考資料
Ⅰ．第2四半期決算概要
----------------------------------------------------------------
4
5
6
7
8
9
10
11
12 -------2013年9月期通期戦略
-------下期における事業戦略
-------ゲームジャンルの選択と集中
新規タイトル：王様ゲーム‐共闘‐ --------------今後の提供予定タイトル
-------アドネットワークPV数
-------コンテンツ事業・広告事業
2013年9月期　第3四半期業績予想 --------
15
16
17
18
19
21
22
23
第2四半期決算サマリー
業績予想と実績の差異
損益計算書概要（四半期比較）
貸借対照表概要
売上高・営業利益の四半期推移
セグメント別売上の四半期推移
セグメント別実績
ソーシャルゲーム登録者数
2Qトピックス
Ⅱ．今後の戦略
会社概要
新規上場から現在までの変遷
注力ポイント
事業内容
ソーシャルゲーム事業
市場環境
ソーシャルゲーム市場の変遷
当社が目指す領域
ロングヒットタイトル
コンテンツ事業
広告事業
事業領域
-------------------------------------------------------------------------------------
25
26
27
28
29
30
31
32
33
34
35
36
2 Ⅰ．第2四半期決算概要
第2四半期決算サマリー
ソーシャルゲーム事業
１ ・新タイトル「王様ゲーム－共闘－」が好調に推移
・リリース予定だった新規タイトル1本が下期以降に変更
コンテンツ事業
２ ・フィーチャーフォン向け売上は減少
・スマホ向け電子書籍に引き続き注力
広告事業
３ ・スマホ向けアドネットワークの売上が伸長
・ベトナム市場においてマーケティングリサーチ事業開始
4 業績予想と実績の差異
【売上高】 全社としては▲21百万円（▲1.2％）未達
【営業利益】広告費・人件費の抑制などにより赤字幅縮小
2Q累計（6カ月）
（2012.10～2013.3）
売上高
実績
差異
1,725
1,746
▲21
▲7
▲28
＋21
営業利益
2Q会計（3カ月）
（2013.1～2013.3）
予想
実績
予想
差異
売上高
829
849
▲20
営業利益
20
0
＋20
※2Q会計期間（3ヶ月）で黒字化を達成
5 損益計算書概要 （四半期比較）
単位：百万円
当四半期
（2Q会計期間)
金額
売上高
前四半期
(1Q会計期間)
構成比
前四半期比
金額
構成比
829
100.0
896
100.0
▲7.5%
売上原価
491
59.3
551
61.5
▲10.8%
売上総利益
337
40.7
344
38.5
▲2.2%
316
38.2
373
41.7
▲15.3%
（25）
3.1
（47）
5.3
▲45.6%
20
2.5
▲28
▲3.2
-
営業外収益
0
0.1
1
0.2
▲74.6%
営業外費用
0
0.1
1
0.1
▲42.1%
経常利益
20
2.5
▲27
▲3.1
-
四半期（当期）純利益
15
1.8
▲30
▲3.4
-
販売費及び一般管理費
（うち広告宣伝費）
営業利益
6 貸借対照表概要
単位：百万円
流動資産
現金及び預金
売掛金
その他
貸倒引当金
固定資産
有形固定資産
無形固定資産
投資その他の資産
敷金及び保証金
その他
資産合計
2013年9月期
2012年9月期
2Q実績
実績
1,313
831
466
27
▲12
546
28
448
70
69
0
1,860
1,332
729
555
60
▲ 13
642
32
518
92
89
2
1,974
単位：百万円
2013年9月期
2012年9月期
2Q実績
実績
負債純資産合計
379
169
29
179
0
380
563
1,116
▲200
－
1,480
1,860
451
190
10
250
27
479
563
1,164
▲ 185
▲47
1,494
1,974
自己資本比率
79.6%
75.7%
流動負債
買掛金
借入金
その他
固定負債
負債合計
資本金
資本剰余金
利益剰余金
自己株式
純資産合計
7 売上高・営業利益の四半期推移
2013年
9月期
2012年9月期
単位
：百万円
1Q
2Q
3Q
4Q
1Q
2Q
売上高
924
983
969
1,010
896
829
営業利益
74
84
71
▲4
▲28
20
8.1%
8.5%
7.3% ▲0.4% ▲3.2%
2.5%
営業利益率
8 セグメント別売上の四半期推移
ソーシャルゲーム事業及びコンテンツ事業が減少する一方、
スマホ向けアドネットワークが伸長した広告事業は増加
924
983
2012年9月期
969
1,010
単位：百万円
896
829
2013年9月期
9 セグメント別実績
2013年9月期第2四半期累計（6ヶ月）
単位：百万円
売上高
セグメント
営業利益
営業利益率
ソーシャル
ゲーム
コンテンツ
898
406
420
-
1,725
18
52
44
▲123
▲7
2.1%
12.9%
10.7%
-
▲0.5%
広告
全社
合計
10 ソーシャルゲーム登録者数
288万人突破
全タイトル合計の登録者数推移
250万人突破
200万人突破
150万人突破
100万人突破
50万人突破
11 2Qトピックス
新タイトル
©アクセルマーク/©E★エブリスタ
4月15日
10万人突破！!
「王国の系譜〜クリスタルサーガ〜」
（1月28日リリース）
10万人突破！!
「王様ゲーム －共闘－」
（3月22日リリース）
広告事業
・スマホ向けアドネットワーク「ADroute」リアルタイム入札機能追加
・ベトナムにおけるマーケティングリサーチ事業開始
12 Ⅱ．今後の戦略
ソーシャルゲーム事業
2013年9月期　通期戦略
ゲームシステムの深化／進化
大型IPタイトルリリース
ソーシャルゲーム海外展開推進
15 下期における事業戦略
ゲームシステムの深化／進化
・リアルタイムバトルシステムをさらに深化。　・新型バトルイベントの投入などにより、さらなるユーザー活性化を図る
新規ソーシャルゲーム７タイトルリリース
・大型IPタイトル含めて、7タイトルをリリース予定
※上記には自社パブリッシングタイトル、協業・受託タイトルを含む
国内ソーシャルゲーム事業で収益確保
・mobage向けタイトル（既存・新規）における収益確保に注力
・業界の環境変化に対応しつつ、協業・受託スキームで足元の収益確保
16 ゲームジャンルの選択と集中
ミッド・コアゲームにリソースを集中
ベースとなるゲームシステムを活用したタイトルにおいて、収益化を実現。
「王様ゲーム－共闘－」で既に実績あり。
展開中のジャンル
カジュアルゲーム
（Casual Game）
定義
当社展開
注力ジャンル
ミッド・コアゲーム
（Mid-core Game）
短時間でのプレイが可能
カジュアルゲームと
ルール・操作方法の
コアゲームの中間
説明書がなくても簡単
●キングダムクロニクル
●王様ゲーム
●アドベンチャークロニクル
（2Qにおいて2タイトル終了）
●天空のレギオン
●アラド戦記SG
●王国の系譜（2013年1月開始）
●王様ゲーム－共闘－
コアゲーム
（Core Game）
長時間（週40時間程度
以上）はまるオンライ
ンゲームやコンソー
ルゲーム等
－
カジュアルゲームから、
ミッド・コアゲームへの
シフトを進める
（2013年3月開始）
17 新規タイトル：王様ゲーム -共闘-
©アクセルマーク/©E★エブリスタ
登録者数75万人を突破したソーシャルゲーム「王様ゲーム」の第二弾を開始！
▼王様ゲーム　-共闘-
スマートフォン版　http://sp.pf.mbga.jp/12013148　フィーチャーフォン版 http://pf.mbga.jp/12013148
18 今期の提供予定タイトル
2013年9月期　年間12タイトルのリリースを予定
2013年9月期（上期）
（内、協業・受託タイトル：１）
協業・受託
タイトル
2012年11月スタート 2012年12月スタート
アラド戦記SG
クロノ・マキア
2013年1月スタート
王国の系譜
2013年3月スタート
王様ゲーム－共闘－
〜クリスタルサーガ〜
2013年9月期（下期）
Coming
Soon!
Coming
Soon!
（オリジナルタイトル＋協業・受託タイトル）
Coming
Soon!
Coming
Soon!
Coming
Soon!
Coming
Soon!
Coming
Soon!
19 コンテンツ事業・広告事業
アドネットワークPV数
ADroute（スマホ向けアドネットワーク）のPV数推移
20.62倍
21 コンテンツ事業・広告事業
広告事業
ガラケー向けサービスにおいて残存者利益を確保
スマホ向けアドネットワークに引き続き注力
コンテンツ事業
スマホ向け電子書籍に注力
利益率向上のため協業体制見直し・不採算サイト整理を継続
海外事業（広告）
ベトナム、インドネシア、フィリピン中心に事業開発継続
22 2013年9月期　第3四半期業績予想
3Q累計期間（9カ月）、3Q会計期間（3カ月）ともに、
営業利益黒字化を見込む
単位：百万円
3Q予想
（累計期間）
3Q予想
（会計期間）
2Q実績
（会計期間）
2,534
808
829
営業利益
7
15
20
経常利益
6
13
20
▲6
8
15
売上高
四半期純利益
23 参考資料
24 会社概要
会社名
アクセルマーク株式会社
事業内容 ソーシャルゲーム事業、コンテンツ事業、広告事業
代表者
代表取締役社長　尾下　順治
所在地
東京都中野区本町1-32-2　ハーモニータワー15階
従業員数 107名（連結・2013年3月末　※契約・アルバイト除く）
子会社
アクセルビート株式会社、株式会社インディソフトウェア
代表取締役プロフィール
神戸大学卒業後、第二電電（現：KDDI）に入社。ITベンチャー、ベンチャーキャピタルを経て、　2005年ビットレイティングス（後にエフルートへ名称変更、現：アクセルマーク）の経営企画室　長に。取締役を経て、2008年に代表取締役社長就任。
2011年10月、合併に伴いアクセルマークの代表取締役社長に就任。
25 新規上場から現在までの変遷
2008年 3月
東証マザーズ上場
上場時の事業内容：コンテンツ事業、広告事業
8月～11月 ケータイ向け動画サイトやアーティストサイトを続々開始
2009年 9月
9月
広告事業を売却し、コンテンツ事業のみ単独セグメントとなる
投資コンテンツ失敗による多額の特別損失計上
2010年 7月
スマートフォン向け電子書籍事業「AXEL BOOK」サービス開始
2011年 10月
エフルート株式会社と合併
2012年 3月
ソーシャルゲーム事業において、登録者数が100万人を突破
合併後の事業内容：ソーシャルゲーム事業、コンテンツ事業、広告事業
8月
株式会社ディー・エヌ・エーと戦略的提携
9月
ソーシャルゲーム事業において、登録者数が200万人突破
26 注力ポイント
・Smart phone
フィーチャーフォン（従来の携帯電話）から
スマートフォン向けサービスの展開促進
・Social
SNSプラットフォーム上のソーシャルゲーム
・Global
東南アジアを中心とした海外向けサービス展開
（子会社：アクセルビート株式会社）
27 事業内容
ソーシャルゲーム事業
•  ソーシャルゲームの企画・開発
コンテンツ事業
•  フィーチャーフォン向けコンテンツの配信
•  スマートフォン向けコンテンツの配信
広告事業
•  アドネットワーク
•  海外向け検索エンジン提供
28 ソーシャルゲーム事業
フィーチャーフォン及びスマートフォン向けにソーシャルゲームの企画・開発を行う。
オリジナルタイトル
アドベンチャー
クロニクル
Kingdom Wars
共同運営タイトル
王様ゲーム
（エブリスタ様）
キングダム
クロニクル
天空のレギオン
アラド戦記SG
クロノ・マキア
（ネクソン様） （クロスゲームズ様）
王国の系譜
29 市場環境
■スマートフォン契約数の予測※
2012年度　4,878万件　→　2017年度　9,174万台
（万台）
7,612
8,334
8,825
9,174
■世界のモバイルゲーム市場
2012年度　市場規模　9,500億円
（2011年度　5,020億円）
9,500 6,508
4,878
2,820
5,020 ■個人のスマートフォン保有率※
2011年10月　22.9％　→　2012年10月　39.8％
（％）
出所：いちよし経済研究所推計データ（2012年10月時点）より当社作成
※出所：「スマートフォン/ケータイ利用動向調査2013」（インプレスR&D　2012年11月公表）より当社作成
30 ソーシャルゲーム市場の変遷
■ソーシャルゲーム市場の変遷（将来については予測イメージ）
市場規模
端末のさらなる高機能化
コアゲーム並みのゲーム
2013年
2012年 4,256億円※
3,870億円※
スマホで表現力が向上
ミッド・コアゲーム普及
ame
Core G
Game
e
r
o
c
Mid
2010年
1,380億円※
Game
Casual
カジュアル
ゲーム中心
市場黎明期
予測　将来
※出所：「日本国内におけるソーシャルゲーム市場規模推移と予測」（矢野経済研究所　2013年1月公表）
31 当社が目指す領域
ユーザー滞在時間長く、高ARPUの実現が可能な
ミッド・コアゲーム領域に注力
高
＜ミッド・コアゲーム＞
ARPU
：高
滞在時間
：長
ユーザー規模：小〜中
ARPU
＜カジュアルゲーム＞
ARPU
：低
滞在時間
：短
ユーザー規模：大
＜当社タイトルでの比較＞
ARPU
滞在時間
キングダム
クロニクル
天空のレギオン
1
1
2.5
2
滞在時間
長
32 ロングヒットタイトル
©E★エブリスタ
2011年9月開始
2011年11月開始
キングダムクロニクル
コミック化、映画化もされた「E★エブリスタ」
の人気ケータイ小説「王様ゲーム」を当社
がソーシャルゲーム化したタイトル。
アクセルマークとして第一弾となる、カートバトル型の
ソーシャルゲーム。独自の「サイコロバトルシステム」
を搭載し、緊張感溢れる変化に富んだバトルが魅力。
王様ゲーム
累計登録者数は60万人を突破し、サービス開始から
1年半を経過した現在も、順調に登録者数を伸ばす
アクセルマークを代表するタイトルの1つ。
2012年5月開始
仲間との連携を重視した「リアルタイムバト
ル」では美しいグラフィックとダイナミックな
バトルアニメーションで、ユーザーを魅了。
天空のレギオン
王国の系譜
〜クリスタルサーガ〜
アラド戦記
ミッド・コア
天空のレギオン
クロノ・マキア
カジュアル
アドベンチャー
クロニクル
王様ゲーム
キングダム
クロニクル
2011
9
2012
10
11
12
1
2013
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
1
33 コンテンツ事業
フィーチャーフォン・スマートフォン向けコンテンツ
音楽、コミック、占いなど、
エンタメコンテンツを提供
フィーチャーフォン向けサイトの
スマートフォン展開
「本物の心理テスト」昨年8月～
「コミックmini」昨年12月～
スマートフォン向け電子書籍
「AXEL BOOK」
34 広告事業
アドネットワーク
ユーザー メディア
広告会社
複数メディアとの連携
（各メディアからユーザー誘導）
広告主
広告会社との連携
（広告主へのユーザー送客）
コンテンツにあった
広告の提供
高い広告効果を持つ
ユーザー誘導の実現
メディアリクルーティング
Yahoo！モバイル広告
TOPパートナー
自社サービス
プロモーション手段
35 事業領域
コンテンツとユーザーを繋ぐ会社
コンテンツ
制作
パッケー
ジング
マーケ
ティング
配信
ユーザー
ソーシャル
ゲーム事業
コンテンツ事業
広告事業
36 コンテンツとユーザーを繋ぐ企業
37 IRに関するお問い合わせ先
アクセルマーク株式会社 経営企画室　IR担当
TEL：03-­‐5354-­‐3351 当資料はアクセルマーク株式会社が作成したものであり内容に関する一切の権利は
当社に帰属しています。複写及び無断転載はご遠慮下さい。 当資料は当社の現在発行している、また将来発行する株式や債券等の保有を推奨
することを目的に作成したものではありません。 また、当資料は当社が信頼できると判断した情報を参考に作成していますが、当社
がその正確性を保証するものではなく、事業計画数値に関しても今後変更される可
能性があることをご了解下さい。
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